Фінансовий аналітик використовує широкий спектр методів і методів для аналізу компанії. Як механік, він вибирає інструмент, який найбільше відповідає його потребам. Деякі з найпопулярніших методів є обчислювально простими і можуть бути застосовані практично кожним. Розуміння деяких з цих трюків важливо для аналізу компаній, які можуть бути зацікавлені в інвестуванні або для аналізу власного бізнесу.
Горизонтальний аналіз
Горизонтальний аналіз порівнює фінансові результати з часом. Аналітик фінансової звітності порівнює звіти про доходи або баланси на наступні роки, щоб розкрити тенденції або закономірності. Хоча це корисно, але цей метод також має недоліки. Наприклад, одноразові облікові витрати, такі як витрати на знецінення, збитки від стихійних лих та зміни в структурі компанії, можуть перешкоджати точному аналізу.
Вертикальний аналіз
Аналіз по вертикалі, або загальний розмір, готує фінансові звіти, які коригуються у відсотках від обсягу продажів або інших сумарних категорій рахунків. Ця методика дозволяє аналітикам побачити склади різних категорій фінансових звітів. У звіті про прибутки та збитки продажі зазвичай використовуються в якості еталонної категорії і є знаменником всіх інших розрахунків; у балансі використовуються загальні активи, сукупні зобов'язання та загальний капітал. Недоліком вертикального аналізу є те, що він пропонує лише поглянути на єдиний період операцій, як правило, на рік. Це може ускладнити висновки про бізнес з часом.
Аналіз коефіцієнтів
Фінансові аналітики використовують широкий спектр методів, які колективно називають аналізом співвідношення. Загальна процедура передбачає розрахунок різних фінансових коефіцієнтів - таких як прибутковість, дебіторська заборгованість до продажу та коефіцієнти оборотності запасів - і порівняння їх з іншими компаніями або загальними правилами. Застосовуються сотні фінансових коефіцієнтів і навіть різні методи розрахунку однакових коефіцієнтів. З цієї причини аналіз співвідношення вважається більш мистецтвом, ніж наукою. Ця невідповідність є однією з перепадів техніки.
Бенчмаркінг
Метод, який часто використовується як для аналізу коефіцієнтів, так і для вертикального аналізу - це бенчмаркінг, який обчислює фінансові звіти загального розміру або фінансові коефіцієнти та порівнює їх з іншими компаніями та галузевими стандартами. Цей метод популярний і іноді використовується для порівняння компанії з конкурентами. Однак важливо відзначити, що кожна компанія відрізняється; Навіть компанії в одній галузі можуть мати дуже різні філософії управління, цілі та структуру витрат. Таким чином, порівняльний аналіз може бути ефективним інструментом, але може бути неприйнятним для ранжування чи безпосереднього порівняння фірм.
