Командна економіка є такою, в якій уряд приймає всі або більшість економічних рішень ринку і володіє всім або більшістю власності, особливо всієї великої комерційної і промислової власності. Взагалі комуністичні, соціалістичні та фашистські країни керуються як командні економіки. Такі економічні системи схильні до низки негативних наслідків, які продемонстрували такі країни, як колишній СРСР і Північна Корея.
Нераціональне використання ресурсів
Економіки командування дуже сприйнятливі до масових витрат ресурсів, з точки зору людських ресурсів і ресурсів капіталу. Основною причиною цього є те, що, оскільки всі рішення приймаються центральними органами влади, інформація, необхідна для правильного припущення, де матеріали, робоча сила, природні ресурси та експертиза повинні йти дуже швидко, стає переконливою. Неможливо для центральних планувальників знати всі різноманітні потреби, які диктують, що виділяти, де в цілій країні.
Екстремальна неефективність
Масова неефективність є прямим результатом інформаційного переповнення, що виникає внаслідок вирішення питання, де розподіляти ресурси для цілої країни. Це пояснюється тим, що центральний уряд, маючи єдиний законний орган для прийняття економічних рішень, просто не може зробити їх достатньо швидкими, щоб дозволити функціональним ринкам, доступності товарів і послуг та гнучкого економічного життя існувати в ринковій економіці.. Результатом є те, що майже будь-який споживчий або соціальний попит задовольняється дуже повільно і неефективно.
Голод і нестача
Неефективність і нераціональне використання ресурсів в команді призводить до того, що урядові плановики не знають своєчасно, скільки виробити одного або іншого продукту, а також коли і де. Це створює суспільство, в якому дефіцит навіть основних речей, таких як продукти харчування та особиста продукція, стає постійною проблемою. У важких випадках ці дефіцити можуть призвести до голоду, який вбиває сотні тисяч або навіть мільйони людей.
Втрата індивідуальної свободи
Легко уявити, що командна економіка дозволить дуже мало особистої або економічної свободи. Це історично склалося з такою економікою. Більшість людей мають індивідуальну свободу від економічної свободи, щоб переслідувати свої особисті інтереси, комерційні підприємства та кар'єрні інтереси. Економіка, в якій уряд вирішує всю діяльність, природно обмежує такий вибір. Центральний уряд, який керує економікою, також керує економічним життям своїх громадян за замовчуванням.
