Операційний грошовий потік - це чиста зміна грошових коштів вашої компанії протягом даного періоду, виходячи виключно з основної діяльності. Кредитори мають зацікавленість у вашому операційному грошовому потоці при вирішенні того, чи маєте ви позитивні можливості взяти на себе додатковий борг.
Основна формула
Основною формулою операційного грошового потоку є прибуток до сплати відсотків і податків, або EBIT, плюс амортизація та мінус податки. Це рівняння відображає грошовий потік, який ви генеруєте з періодичного прибутку, при цьому коригуючи той факт, що амортизація є негрошовими витратами, а податки створюють відтік грошових коштів. Наприклад, припустимо, що ваша компанія зробила EBIT $ 150,000 протягом попереднього кварталу. Амортизація становила 10 000 доларів, а податки - 35 000 доларів. Таким чином, операційна готівка дорівнює $ 150,000 плюс $ 10,000, мінус $ 35,000, що становить $ 125,000.
Наслідки грошового потоку
Операційний грошовий потік є одним з декількох інструментів, які використовуються кредиторами для оцінки вашої здатності брати позики. Загалом, сильний операційний грошовий потік протягом декількох періодів відображає вашу здатність брати на себе додаткові борги або витрати. Низький або негативний операційний грошовий потік ускладнює кредитору виправдання кредиту. Інвестування в розширення або диверсифікацію є альтернативою прийняттю нових боргів з сильним грошовим потоком.
